第二批养老理财试点机构产品陆续推出 试点如何进一步扩围？

　　第二批养老理财试点机构首只养老理财产品陆续发行中。

　　继8月3日中邮理财发行首只养老理财产品后，21世纪经济报道记者获悉，交银理财、中银理财也将于下周发行首支养老理财产品。

　　自今年2月银保监会发布《关于扩大养老理财产品试点范围的通知》，将养老理财试点扩大至“十地十机构”，以及个人养老金制度发布后，市场对于养老理财的关注度逐渐升温，各家机构也在不断宣传养老理财相关知识。

　　随着第二批养老理财试点机构的养老理财产品陆续发行，银保监会副主席梁涛日前表示，下一步将在充分总结的基础上，研究适时进一步扩大试点的范围。

　　该表态超出市场预期，按照原定计划，养老理财试点时间暂定为1年，即2021年9月15日至2022年9月14日，同时在养老理财试点扩大至“十地十机构”时，银保监会未提及进一步扩大试点事宜。

　　业内人士认为，进一步扩大养老理财试点或意在与个人养老金制度进行衔接。目前，相关部门正在确定个人养老金制度首批试点城市，且该试点时间为一年。

　　“去年以来，银保监会正式启动了养老产品试点，目前有23.1万投资者累计认购了养老理财产品超过600亿元，总体开端良好，进展顺利。”梁涛同时透露。

　　第二批试点机构产品陆续推出

　　8月3日，中邮理财发行了首支养老理财产品。21世纪经济报道记者了解到，从市场反响来看，销售超出预期，产品开售仅一小时销量突破20亿元，累计认购金额30亿元，提前圆满完成募集。该公司正在准备第二期产品。

　　业内人士认为，此次中邮理财产品募集情况超出预期与多方面因素有关，一方面中邮理财在产品推出前进行了充分的准备和宣传，客户了解充分；另一方面，随着个人养老金制度的推出，越来越多的人对老理财的认知进一步加深，并得到认可。

　　“主要是看到产品业绩比较基准还挺高的，所以就买了。”一位购买过中邮理财产品的投资人对21世纪经济报道记者表示。产品信息显示，中邮理财此只产品业绩比较基准为5.8%-8%，与首批4家养老理财试点机构的首批4只养老理财产品业绩比较基准相同。而在近期，这些机构发行的养老理财产品业绩比较基准均进行了下调，至5.5%-7.5%。

　　中邮理财相关人士表示，在首只养老理财产品发行后，将持续做好产品管理运作。在客户服务方面，依托邮储银行渠道优势，精准定位、深度触达养老理财目标客群，提高产品迭代速度与质量，并通过加强数据及科技支撑，为客户提供更加优质的服务，满足客户养老财富管理需求。在产品运作方面，充分发挥银行理财公司在全谱系投资方面的综合优势，加强市场研判，严格执行投资策略，采取优惠产品费率，惠及广泛客群。

　　21世纪经济报道记者了解到，紧随中邮理财之后，交银理财、中银理财也将于下周发行首支养老理财产品。目前交银理财的产品已在中国理财网进行备案，产品信息显示，其风险等级为R3，业绩比较基准为5%-7%；中银理财正在对产品进行宣传。

　　试点有望进一步扩围

　　据统计，截至目前，有23.1万投资者累计认购了养老理财产品超过600亿元。而随着第二批养老理财试点机构首只养老理财产品陆续推出，监管部门正在谋划进一步扩围。银保监会副主席梁涛日前表示，下一步将在充分总结的基础上，研究适时进一步扩大试点的范围。

　　“扩大试点范围有多情况：一是扩大试点机构范围，二是扩大试点地区范围，三是试点地区不变的情况下扩大购买人群；或者这三种情况进行组合。”业内人士表示，募集额度上调的可能性暂时较小，很多机构还没用完。

　　机构方面，截至目前，银保监会已批复29家银行理财公司筹建，28家获批开业（渤银理财未获批开业），已正式开业运行的26家（恒丰理财、高盛工银理财暂未开业）。而已经参与试点的养老理财机构为“10+1”家：工银理财、建信理财、交银理财、中银理财、农银理财、中邮理财、光大理财、招银理财、兴银理财和信银理财，以及贝莱德建信理财，即还较多的机构有望进入下一步试点。

　　“预计成立期较早的股份行理财公司以及城商行理财公司中会有机构有望入围，外资控股理财公司方面，预计也会有新生力量加入。”金融监管政策专家周毅钦认为。

　　地区方面，目前可购买养老理财的投资者限定为北京、沈阳、长春、上海、武汉、广州、重庆、成都、青岛、深圳十地，且具有当地公安机关签发身份证人士。而如果城商行理财公司加入试点范围，则试点城市也将随之扩围。

　　购买人群方面，一位理财公司人士表示，在目前试点地区有不少新市民，尤其是北京、上海等较大的人口流入地区，他们也有购买养老理财的需求。

　　“后期部分养老理财产品将纳入个人养老金，也意味着这部分产品将和个人养老金制度进行衔接，而个人养老金的参与人群没有身份证限制，预计方面进行扩围的可能性也比较大。”上述理财公司人士认为。

　　日前，银保监会新闻发言人、法规部主任綦相在上半年银行业保险业运行发展情况新闻发布会上表示，银保监会积极会同人社部、财政部研究制定个人养老金制度的实施细则和配套制度，力争推进个人养老金制度早日实施。“目前，相关配套政策已经在一定范围内征求意见，不久的将来即将出台。出台的具体时间，还要视个人养老金制度的整体工作进度来确定。”