互联网银行吸储能力突飞猛进 将民营银行近8成净利润“收入囊中”

    互联网银行负债端资金解放之后，发展可谓一日千里。

　　民营银行中，互联网银行绝对是最受瞩目的存在。作为各家互联网公司生态布局的一枚重要“棋子”，互联网银行自成立以来就显得与众不同。

　　没有线下网点的堆叠，仅靠线上获取客户的能力，让互联网银行的业务突破了地域束缚，获得了极大自由，但也让银行与存款客户之间少了一份信任感，负债端业务在前期推进时尤为困难。

　　不过，这种情况已经成为过去。

　　净利润占民营银行整体近8成 资产规模爆发增长

　　5年时间，互联网银行逐渐走入大众世界，自2014年深圳前海微众银行获批成立到现在，浙江网商银行、四川新网银行、武汉众邦银行、江苏苏宁银行先后开业。近两年，5家银行突飞猛进，开始成为民营银行头部机构。

　　银保监会统计数据显示，民营银行2018年净利润45亿元，2019年净利润82亿元，其中互联网银行贡献近8成。通过梳理4家互联网银行年报（武汉众邦银行未披露2019年年报）发现，2018年4家银行净利润35.04亿元，占整体民营银行净利润77.87%；2019年4家银行净利润64.15亿元，占比78.23%。

　　2019年末，前海微众银行资产规模已经接近3000亿元，网商银行也突破了1000亿元大关，至于距正式开业还不到三个财年的江苏苏宁银行和四川新网银行，资产规模较上一年度也有了大幅提升。其中江苏苏宁银行资产规模达到639.01亿元，较上年末增长97.14%,四川新网银行资产规模达到441.53亿元，较上年末增长22.11%。

　　吸储能力突飞猛进 负债端资金得到解放

　　资产规模快速提升得益于负债端的解放。

　　互联网银行定位于服务小微企业与个人。这类客户带有普惠性质，且在传统银行难以取得授信，资金需求旺盛。但是，吸储困难一直制约着互联网银行发展。

　　前海微众银行和浙江网商银行连续四年的负债情况显示，2018年作为一个分水岭，互联网银行境遇大不相同。

　　2018年以前，互联网银行负债端资金中，吸收存款占比较少，资金主要来源于同业机构。前海微众银行连续两年存款占负债比在7%左右，浙江网商银行存款占比虽然较高，2017年也下降了6.3个百分点。

　　2018年后，这种情况得到了极大改善。一方面，民营银行存款利率更高，接近部分理财产品，最高50万元的存款保险制度也在心理上增添了一层安全垫；另一方面，互联网金融发展深入人心，人们开始习惯通过终端和App购买金融产品和享受金融服务。互联网银行负债端发展迎来解放。

　　从总量来看，2018年开始，前海微众银行资产负债总额成倍提高，吸收存款达到1544.78亿元，较2017年末增加27倍，2019年进一步增长，突破2000亿元。网商银行存款总额则呈现稳步快速提升的态势。

　　从结构来看，2018年末，前海微众银行存款占比陡然提升至74.23%，2019年更是达到了85.89%。浙江网商银行存款占比则是连续三年稳步提升，截至2019年末达到61.11%。

　　江苏苏宁银行和四川新网银行已经经历了两个完整的财年，两家银行在大环境向好的条件下，负债端资金在开始时就以存款为主。江苏苏宁银行2018年存款占比69.01%，2019年提高4.11个百分点至73.12%；四川新网银行2018年存款占比41,34%，2019年提高25.72个百分点至67.06%。

　　存款业务是银行资产规模扩张的基础，资产规模又是银行经营的基础。由此来看，互联网银行负债端的解放，极大的促进了机构的经营发展。

　　资本补充问题亟待解决 网商银行试水永续债

　　值得一提的是，互联网银行在解决负债端资金问题，规模得以解放之后，将面临着资金本快速消耗的问题。

　　统计近三年数据发现，2018年末，除了江苏苏宁银行，其余银行资本充足率都在12%~13%之间。进入2019年，江苏苏宁银行规模扩张，资本金也进入快速消耗阶段，至年末资本充足率降至12.39%。前海微众银行保持平稳，网商银行和新网银行资本充足率均有所上升。

　　在互联网银行中，浙江网商银行总是积极探索资本扩充路径。2019年12月，网商银行进行了一次增资扩股，增加资本金25亿元，资本充足率提高了4.3个百分点。就在近日，浙江银保监会批复了浙江网商银行发行无固定期限资本债券的请示，同意网商银行发行不超过50亿元的永续债，这也是民营银行首次发行永续债券。

　　目前，4家互联网银行资本充足率都已经到了银行机构的正常水平，不到20%的资本充足程度已经无法支撑其快速扩张。互联网银行目前将面临一个问题，要通过哪些渠道，补充自身的“新鲜血液”？