评级观察 | 中原银行获维持“AAA”评级 盈利水平有待提升

　　7月15日，联合资信发布评级报告，确定维持中原银行主体长期信用等级为AAA，“21中原银行01（20亿元）”“21中原银行小微债01（20亿元）”信用等级为AAA，评级展望为稳定。

　　联合资信表示，对中原银行的评级反映了中原银行在河南省当地金融系统中占有重要地位、区域竞争力较强、存贷款业务均保持较好发展等方面的优势。

　　资料显示，中原银行成立于2014年12月，是在河南省十三家城商银基础上设立的省级法人商业银行。覆盖河南省内18个地市，共有营业网点494家。

　　得益于客户积累和渠道资源，中原银行存贷款业务规模持续增长，市场占有率在全省范围内排名靠前。截止2020年末，中原银行在省内存、贷款市场占有率为5.63%、5.89%，分别排名第7位、第6位。

　　公司银行方面，截至2020年末，中原银行公司存款余额2244.90亿元，较上年末增长6.37%；公司贷款（不含贴现）余额1503.71亿元，较上年末增长6.04%。

　　零售银行方面，2020年，中原银行加快零售银行业务数字化转型进程，根据市场需求优化创新产品体系，零售客户基础不断扩大，零售银行业务实现了较好发展。截至2020年末，中原银行零售客户数量1710.53万户，较上年末增长14.45%，客户基础不断扩大。储蓄存款余额2004.92亿元，较上年末增长15.22%，储蓄存款中定期存款占比70.74%；个人贷款余额1705.01亿元，较上年末增长29.73%。

　　同时，联合资信也关注到，中原银行部分行业贷款不良率偏高、信托及资产管理计划投资规模较大且信用风险有所上升、盈利水平偏弱等因素对其经营发展及信用水平可能带来不利影响。

　　2020年，中原银行资产规模稳步增长，其中贷款比重持续上升，投资资产比重下降，资产结构有所调整；信贷资产质量保持稳定，但投资资产面临的信用风险管理压力有所加大。此外，该行营业收入持续增长，但信用减值损失规模较大，对净利润形成一定负面影响，整体盈利水平有待提升。

　　截至2020年末，中原银行不良贷款余额78.83亿元，不良贷款率2.21%，其中公司贷款（不含贴现）不良率为3.79%，个人贷款不良率为1%。

　　此外，联合资信还关注到，中原银行股东存在一定比例的股权质押，对股权稳定性和公司治理可能产生的影响需关注。