银行存款利率再度下调 业内：缓解息差下行压力

　　时隔不到3个月，存款利率再次下调!

　　9月1日，工商银行、农业银行、中国银行、建设银行、交通银行、邮储银行六家国有大行齐发公告宣布，自2023年9月1日起调整人民币存款挂牌利率，股份行紧随其后。

　　多家银行下调存款利率

　　9月1日， 国有大行、股份制银行再度下调存款利率。从调整幅度来看，定期存款（整存整取）降幅普遍在10-25个基点。

　　调整后，邮储银行1年期、2年期、3年期、5年期定期存款(整存整取)利率分别为1.58%、1.85%、2.2%、2.25%，其余五家国有大行1年期、2年期、3年期、5年期定期存款(整存整取)利率分别为1.55%、1.85%、2.20%、2.25%。

　　股份制银行中，兴业银行(601166)、中信银行(601998)、平安银行(000001)、光大银行(601818)、招商银行(600036)、浙商银行、渤海银行、恒丰银行、民生银行(600016)也均进行了调整。

　　从下调后具体的存款利率来看，以中信银行挂牌利率为例，该行1年期、2年期、3年期、5年期定期存款挂牌利率分别为1.75%、1.90%、2.25%、2.30%；平安银行1年期、2年期、3年期、5年期定期存款挂牌利率由此前的1.85%、2.3%、2.5%、2.55%调整为1.75%、2.10%、2.25%、2.30%。

　　整体来看，多家股份制银行定期存款利率调整幅度与国有大行一致，1年期、2年期、3年期、5年期挂牌利率普遍分别下调10个基点、20个基点、25个基点、25个基点。

　　梳理发现，2022年以来银行存款利率多次集体下调。

　　2022年9月，六家国有银行以及部分股份制银行率先下调存款利率。六大行活期存款利率下调5个基点，定期存款（整存整取）降幅普遍在10-15个基点。股份行调整后的定期存款利率普遍高于国有大行。

　　2023年3月，广东、河南、湖北、内蒙古等地中小银行下调存款利率。

　　6月8日，六家国有大行先后更新人民币存款挂牌利率。其中，活期存款挂牌利率均下调5个基点，至0.2%；整存整取两年期存款挂牌利率下调10个基点，至2.05%；三年期、五年期存款利率均下调15个基点，至2.45%、2.50%。随后，多家股份行、地方性银行紧跟国有大行脚步，下调部分存款利率。

　　存款利率为何下调？

　　谈及银行此次下调存款利率的原因，业内人士表示，目前银行息差普遍承压，下调存款利率有利于缓解息差下行压力。

　　8月18日，国家金融监督管理总局数据显示，截至6月末，我国银行业净息差为1.74%，低于1.8%的监管合意水平。

　　近期，上市银行纷纷发布2023年半年业绩报告。上半年，工行、农行、中行、建行、交行、邮储银行净息差分别为1.72%、1.66%、1.67%、1.79%、1.31%和2.08%，同比分别下降31个、36个、9个、30个、22 个和19个基点。

　　除了邮储银行，其他5家大行均已跌破1.8%的监管合意水平。A股上市银行中，除了江阴银行(002807)、青岛银行(002948)净息差同比回升，其余40家上市银行的净息差均出现同比下降。

　　农业银行(601288)行长付万军日前在该行上半年业绩发布会上表示，影响息差下降的主要因素有三：一是受LPR进一步下调及主动让利实体经济影响贷款收息率下降；二是债券市场利率整体下行；三是在美联储持续加息背景下，外币负债业务利率上行推动整体计息负债付息率上升。

　　“受益于存款利率市场化调整机制作用的持续释放，预计后续存款成本压力将得到一定缓解，有信心继续保持存款成本的比较优势。”付万军对于此次银行调降存款利率已有预期。

　　光大证券(601788)首席金融业分析师王一峰分析，净息差持续下行，不仅会影响到银行信贷投放意愿和服务实体经济能力，更会影响到银行体系风险防控能力和金融稳定安全。银行业净息差水平已基本接近长期金融稳定的底线。控制银行体系负债成本势在必行，且较为迫切。

　　招联首席研究员董希淼则认为，存款利率反映存款市场资金价格，本质上由存款市场供求关系决定。近年来，我国企业和居民风险偏好明显下降，存款增速较快。在市场信心、有效融资需求不足的背景下，银行信贷投放压力增大，存款需求相对减少。而资产端收益下降，也倒逼银行下调存款利率、压降负债成本。因此，存款利率下调是自然而然的。