净利润飙升背后：晋商消费金融不惧B端风险？

　　晋商消费金融连续踩雷租房分期、旅游分期，近日又为学生分期平台授信，对接多个医美分期资产。连续涉足多个被业内不看好的资产，背后折射出晋商消费金融在资产端的焦虑。

　　《中国经营报(博客,微博)》记者注意到，有公开报道提到，晋商消费金融积极对接医美分期的资产，与给米金服、乔融金服、即科金融等金融科技平台达成助贷合作，为其提供放款资金和信审，助贷平台为晋商消费金融提供用户。

　　据了解，给米金服定位为年轻人整形分期首选平台，即科金融是提供包括医美在内的分期服务平台，乔融金服则定位为一站式医疗金融消费平台。

　　值得注意的是，医美分期行业一直存在中介诱导贷款等乱象，此前该行业曾爆出骗贷风波，大量从业者退出医美分期市场。

　　根据融360网站调研显示，主要21家医美分期平台业务情况得知，将近50%的医美分期平台停止业务或已经关闭。

　　医美分期市场乱象

　　公开信息显示，给米金服由成都给米科技有限公司运营，注册资本金2000万元，旗下主要产品为给米钱包、UF7分期等借款APP，针对年轻人分期购物、整形分期提供放款。

　　给米金服通过在医疗美容医院设立“驻点产品咨询顾问”的方式进行展业。根据给米金服的招聘信息显示，驻点的咨询顾问在公司合作的医美商户驻点维护，为医美用户做分期指导完成公司规定的销售任务。

　　另一平台乔融金服运营平台为上海乔融金融信息服务有限公司，注册资金本1000万元，主要展业渠道也是在医疗美容机构驻点，为医美用户提供分期。

　　值得注意的是，乔融金服与画美整形、蕾特恩等医疗美容机构都有合作。在2018年初，曾经有公开报道指出，在校的女大学生，被蕾特恩美容院通过伪造在职证明后，瞒过贷款审核，为该女学生办理医美分期贷款。

　　此外，还有公开报道指出，女大学生在医疗美容店，在不知情的情况下，被店内的工作人员在包括乔融金服在内的多家贷款APP上进行借款。

　　晋商消费金融人士证实了目前与给米金服、乔融金服两家助贷平台的合作，但并未透露合作的具体授信额度。

　　对于医美资产的风险评估等问题，截至发稿，晋商消费金融方面未回复。

　　事实上，多位消费金融从业者对记者表示，医美分期作为一种消费金融资产，并不比其他消费场景下的分期产品风险度高，造成目前医美分期市场混乱的主要原因是，助贷机构的展业方式，以及医疗美容行业的不规范。

　　从业者表示，“美容店在获客的驱动下，会不考虑用户的资金承受能力而极力游说用户办卡进行消费。助贷平台的驻点人员为其提供金融服务咨询，也变相的促进了这种不理智消费；此外，在某种情况下，用户在一个美容店进行多次美容护理之前，会签订服务合同，通常就会夹带分期借款的合同等，在用户不知情的情况下被贷款。”

　　在2018年初，医美中介骗贷现象曝光后，陆续有多家医美平台退出该市场，留存下来的平台也面临资金链紧张的问题。

　　根据中国整形美容协会在2018年底发布的《中国医疗美容行业年度发展调查报告》指出，医美分期平台数量已经从鼎盛期的1000余家降至30余家。

　　目前助贷平台也普遍对医美分期资产持谨慎态度，前文所述消费分期从业者表示，“医美仍是比较容易出现纠纷的一个行业，短期内都会谨慎考虑是否进入该行业。”

　　事实上，晋商消费金融曾屡次进入高纠纷市场。晋商消费金融首席市场运营官赵巍敏曾公开表示，之前晋商消费金融在深挖场景上，光考虑了C端的风控，没有考虑好B端的风控，没有跟产品直接做对接。2019年，晋商消费金融会继续走场景之路，满足客户的消费需求。

　　借助贷平台展业

　　公开资料显示，截止到2018年8月末，晋商消金累计发放消费贷款265.63亿元。自开业以来连年盈利，净利润不断攀升，2017年净利润达到4618万元，增幅达到4127%。2018年上半年，仅半年时间晋商消费金融净利润就达到6547.24万元。

　　随着业务规模的扩张，晋商消费金融同时也面临着不断挖掘新资产的需求。在医美分期资产外，晋商消费金融也与学生分期平台达成合作。

　　近日，根据深圳市海钜信达投资发展有限公司（以下简称“海钜信达”）官网的信息显示，晋商消费金融与海钜信达、深圳市前海如期科技有限公司(以下简称“如期科技”)签署战略合作协议，晋商消费金融为两家企业的合计授信额度为10亿元。

　　海钜信达为如期科技母公司，持有如期科技100%股权；根据海钜信达官网展示的内容显示，海钜信达旗下拥有超爱财、如期科技、应极和钜慧智投等互联网金融平台。

　　在晋商消费金融与如期科技的合作中，如期科技负责前端获客、开发资产、风险控制等，晋商消费金融将为如期科技提供授信资金支持。

　　根据公开的信息显示，如期科技产品主要通过“如期分期”为年轻消费群体提供消费金融解决方案的移动工具，主要用户为在校大学生，以及刚毕业的年轻人。目前如期分期的资金流向主要是，学车、教育培训等场景消费分期，以及信用卡代还。

　　事实上，晋商消费金融也有自己的贷款产品，晋情贷、晋享分期和晋享钱包。

　　其中晋情贷面向有稳定收入或稳定居所的人群，提供最高额度20万元、最长可36期的贷款。晋享分期可以提供消费分期服务，让借款人在指定商户进行提前消费。晋享钱包可以让借款人到优质商家享受“先消费，后付款”服务，也支持用户在需要的时候提现。

　　仅通过自有的贷款产品展业，无法满足晋商消费金融业务规模的扩张需求。晋商消费金融方面公开表示，公司在积极对接助贷机构，通过助贷平台展业。

　　值得注意的是，助贷机构资产良莠不齐，此前晋商消费金融曾陷入“租金分期”“旅游分期”等分期业务纠纷。在目前已接入的医美分期，面向学生和年轻人市场的分期产品等资产仍有一定风险，未来晋商消费金融是否会再次“涉险”，一定程度上取决于对接的助贷平台和中介机构是否合规运营。