交易商协会将对国开行启动自律调查，今年以来已有29家金融机构遭点名

尽管监管力度加大，但仍有金融机构顶风作案。

12月18日，中国银行间市场交易商协会（下称“交易商协会”）发布消息指出，根据市场机构反映的情况和交易商协会日常监测的信息，国家开发银行涉嫌在金融债券发行业务和货币市场业务中，以不正当方式影响市场价格。此情况还涉及多家金融机构的共同参与。

依据《银行间债券市场自律处分规则》，交易商协会将对国家开发银行启动自律调查。

今年以来，交易商协会惩戒力度继续从严。据蓝鲸财经记者不完全统计，在国开行之前，已经有28家金融机构被点名。

例如，年初，交易商协会连发6条自律处分信息公告，对6家银行采取相应处分措施，分别为招商银行(600036)、平安银行(000001)、交通银行、兴业银行(601166)、江苏银行(600919)和广州农商行。涉及的事由包括未按照发行文件约定开展余额包销；低价包销；簿记建档利率区间未在充分询价基础上形成等。

5月9日，2家金融机构同时被启动自律调查。公告显示，市场交易商协会针对中国进出口银行金融债券发行涉嫌违规行为，以及中国民生银行股份有限公司承销业务涉嫌违规行为已开展自律调查。

而就在5月8日，大连银行、郑州银行(002936)、江西银行、青岛银行(002948)、粤财信托五家机构被点名。其中，大连银行通过做市业务方式，每日滚动开展买卖方向相反、清算速度不同的现券交易，代持利率债活跃券，且规模较大；郑州银行、江西银行和青岛银行，内控执行不严或流于形式，未有效评估交易合理性，作为中间方以现券买卖或做市等方式参与债券代持交易链条，交易笔数和金额较大。粤财信托未严格履行产品管理人职责，相关信托计划为代持债券损益兑现提供便利；某基金相关从业人员私下参与安排代持交易。交易商协会对上述机构及个人予以相应自律处分。

6月，光大证券(601788)作为四平城投相关债务融资工具的主承销商，违反银行间债券市场相关自律管理规则，被交易商协会予以严重警告，其中亦提到了该公司在发行定价工作中的违规行为。

交易商协会认为，首先，光大证券明确知悉并具体参与两家投资人向四平城投收取大额财务资助的操作，但仍然推动相关债务融资工具的违规发行，干涉了债务融资工具的发行利率，违背了发行公平、公正、公开的原则。其次，在自律问询阶段提供信息不真实、不准确、不完整。再次，发行定价工作未遵循公正原则，未同发行人签署簿记建档利率区间确认书。最后，发行方案关于承销方式的披露不准确。

10月，大连银行因银行间债券市场现券做市业务存在违规行为，被予以严重警告自律处分，该行银行间债券市场现券做市业务权限更是被暂停，并限期整改。

此前，交易商协会曾发布2023年上半年银行间债券市场自律处分情况通报。其中提到，金融机构受到处分数量明显增多。上半年，共有33家各类市场机构受到自律处分，较上年同期增加17家。其中，金融机构16家，占被处分机构数量的近一半，涉及银行、证券公司、信托公司、保险公司等多类型机构。

同时，通报指出，今年以来，交易商协会查办案件线索来源除日常监测发现外，多起线索来自市场机构投诉举报、监管部门或其他机构移送，外部线索较往年有所增多。交易商协会严谨依规开展相关案件查办，维护市场参与者合法权益。

交易商协会指出，将在依规开展自律惩戒工作的同时，不断完善自律处分工作机制，常态化实践处分回访机制，更好实现严管与厚爱的有机结合，不断提升自律惩戒促进市场合规发展的成效。