宜宾商行公开招标H股IPO中介 聚焦地方特色产业 去年净利增长70%

第四轮增资扩股完成不到一年后，宜宾市商业银行（以下简称“宜宾商行”）开始了H股上市的前期准备工作。

日前，银柿财经注意到，宜宾商行正在公开招标相关中介选聘项目，包括联席保荐机构及主承销商以及营销总体协调人选聘项目、IPO会计师事务所选聘项目。

此前，该行曾提出“千亿上市银行”目标，在此指引下，宜宾商行近年来进行了多轮增资扩股，依托地方特色优势产业，发展特色金融业务，资产规模、经营业绩等均实现了较快增长。

向“千亿上市银行”目标迈进

招标公告称，为推进H股公开发行股票并上市，宜宾商行公开选聘联席保荐机构及主承销商以及营销总体协调人，以及IPO会计师事务所。

公开资料显示，宜宾商行成立于2006年12月，在原宜宾市城市信用社基础上改制而来，下辖39个分支机构，其中包括1个异地分行（内江分行），是宜宾市城区营业网点最多的金融机构。

此次宜宾商行招标IPO中介机构并非偶然，根据宜宾商行官方微信公众号消息，2020年，宜宾市委五届九次会议首次提出支持五年内将该行建设成为“千亿资产上市银行”。

2021年年末，在该行2022年零售条线“开门红”启动会上，新行长杨兴旺再次强调，“要紧紧围绕奋斗目标，向着千亿上市银行目标迈进。”

在相关目标的指引下，该行的资产规模实现了较快增长，连续两年同比增速20%以上。截至2021年年末，该行总资产618.41亿元，距离千亿目标还有一定距离。

此前的多轮增资扩股无疑为宜宾商行规模扩张、日后上市提供了保障。该行最早在2008年启动了第一轮增资扩股工作，注册资本增至5.33亿元。

2015年年末，该行又引入了天风证券（601162.SH）等股东，总股本增至12亿元，同时天风证券(601162)成为宜宾商行第一大股东。2020年12月末，宜宾商行又完成其第三轮增资扩股，注册资本由13.86亿元增至28.23亿元，五粮液集团（000858.SZ）合计持有宜宾银行总股本的19.99%，重回该行第一大股东的位置。

第四轮增资在2021年年末已经落地，宜宾商行注册资本增至39亿元，也因此跃升为四川省内注册资本仅次于四川银行的第二大城商行。

业内普遍认为，中小银行增资扩股是补充资本金的重要渠道，同时还能完善治理结构。

“通过大股东减持、增资扩股、扩大开放等方式，引进注重机构长远发展、资本实力雄厚、管理经验丰富的战略性股东等，能够加强中小银行股东管理，是强化公司治理的重要方面。”上海金融与发展实验室主任曾刚表示。

得益于多次增资，宜宾商行的资本较为充足。财报显示，该行核心一级资本充足率、一级资本充足率、资本充足率2019~2021年连续三年持续上升，2021年三项指标分别为16.57%、16.57%、17.64%，优于同业平均水平。

探索特色发展道路

近两年，宜宾商行业绩增长迅速，2021年实现净利润2.61亿元，同比增长70.22%。同时，资产质量也有所提升，截至2021年年末，该行不良率为1.74%，较上年有所降低。

业内人士指出，该行业绩增长可能与近年来向细分行业企业精准营销、丰富场景、创新产品有关。

宜宾商行地处四川省宜宾市，而宜宾向来有“中国白酒之都”的称号，2022年10月份，四川省宜宾市委、市政府还印发《关于加快白酒产业高质量发展的意见》，明确要求加快白酒产业高质量发展；同时提到，通过加强组织领导、加大政策引导、强化要素保障、优化营商环境来落地实施。

根据宜宾的区域经济特色，宜宾商行研发特色产品，探索区域优势产业集群和区域特色市场。

围绕白酒产业链，宜宾商行为上下游客户打造了多种特色贷款，包括“基酒抵押贷款”“窖池抵押贷款”“五粮贷”“酒企高管信用贷”“白酒互助信用贷”等，满足酒类生产企业、酒企粮食供应商、酒企高管等客户的不同贷款需求。

以基酒抵押贷款为例，酒类生产企业将其生产出的库存基酒或陈酒在通过保险公司办理保险和工商局办理工商抵押登记后，可以向宜宾商行申请这种短期流动资金贷款。

这项特色产品扩大了酒类生产企业的融资担保范围、减轻了企业的融资成本，同时缩短审批流程，有效满足企业资金需求的及时性。

图片来源：宜宾市商业银行官网

值得一提的是，宜宾商行还在2017年设立了五粮液(000858)支行，围绕五粮液产业集群，深度挖掘客户需求，打造“专营化”“特色化”服务，为五粮液集团及上下游产业链提供高效、快捷的金融服务。

在科技赋能方面，围绕宜宾市加快建成成渝双城经济圈科教副中心，宜宾商行还推出了“研发贷”“成果贷”“人才贷”等信贷产品，推动打造人才聚集高地和科技企业科技成果转移转化。该行还设立有宜宾唯一一家科技支行，主要服务于科技型企业。

此外，该行还成立了白酒服务专营支行以及宜宾首家乡村振兴支行，探索拓展“特色支行+特色产品+特色服务”的特色发展道路，着力打造地方政府伙伴银行、数字化供应链小微银行和特色化优质服务银行。

普华永道认为，卓越的区域性银行大多拥有清晰、稳定的战略主线，聚焦、深耕、差异化、本地化是其战略方向的共性特征。同时，普华永道也表示，卓越区域性银行还应该不断根据自身情况、市场变化，在坚持战略方向和主线的前提下，在策略和执行的细节上调整和迭代。